小猫一家出来散步。
走着走着，他们遇到了一只灰狼。灰狼很饿，突然看到一大群猫，他馋得口水直流：哈哈，有美味佳肴啦。
小猫们拼命地逃，灰狼拼命地追。小猫们逃进了一座房子里。灰狼呢他站在外面直发抖。原来，屋外有一只大老虎。灰狼哆哆嗦嗦地说："老……虎先……生……这些猫……肉……很……好吃……请吃吧！"只听见老虎先生说："我看，猫肉不如狼肉好吃。"小猫们高兴得跳了起来。这时，灰狼已经逃得无影无踪了。
小猫们奇怪地问老虎："你怎么不吃我们呀""因为我就是猫。"说完，他脱下了身上的虎皮。小猫们连声向他道谢。
